Jednym z trudniejszych pojęć spotykanych w każdym banku, znanym zarówno większym przedsiębiorcom, jak i szczególnie ekonomistom oraz wzbudzającym skrajne emocje na rynku finansowym, jest WIBOR. Z uwagi na dość spore zainteresowanie różnorodnymi pożyczkami i kredytami, definicja ta nie ominie również przeciętnego człowieka, który zechce zaciągnąć jakiekolwiek środki pieniężne z placówki bankowej. Czym więc tak dokładnie jest ten WIBOR? Jest to skrót od Warsaw Interbank Offered Rate. Wpływa on głównie na wielorakie operacje finansowe na polskim rynku i jest głównym czynnikiem, od którego zależy wysokość oprocentowania kredytów hipotecznych. Pomimo iż jest dość ważnym wskaźnikiem, rzadko się o nim słyszy, gdyż najważniejszą rolę odgrywa we współpracy pomiędzy samymi bankami. Nie wszyscy na pewno wiedzą, ale kredytobiorcą nie jest tylko człowiek zaciągający kredyt, ale także banki, które między sobą pożyczają pieniądze i deklarują zwrócić ustaloną sumę powiększoną o WIBOR, czyli pewien procent.

WIBOR – czym się wyróżnia i jak ustala się jego wartość?

Wskaźnik wyróżnia kilka cech charakterystycznych, które mają jednocześnie wpływ na jego wysokość. A więc WIBOR:

• Ustalany jest na podstawie specyficznych danych, które są podawane przez zobowiązane do tego banki o godzinie 11:00 w każdy dzień roboczy,
• Wartość WIBOR z reguły powinna mieścić się między wartością stopy lombardowej, a wartością stopy ustalanej przez Radę Polityki Pieniężnej – depozytowej,
• Nie zalicza się do procentów stałych, zmienia się praktycznie każdego dnia.

Biorąc pod uwagę jednak różnorodne działania finansowe i specyfikę polskiego rynku WIBOR ustalany jest na konkretnie wyznaczone okresy czasowe. Każdy z nich jest dokładnie opisany za pomocą nazw angielskich określeń. Można więc spotkać między innymi:

• WIBOR TN – liczony od kolejnego dnia roboczego
• WIBOR ON  - liczony od tego samego dnia od wyliczenia
• WIBOR 1M
• WIBOR 3M
• WIBOR 6M

Co WIBOR 3M oznacza dla kredytobiorcy?
Praktycznie rzecz biorąc WIBOR 3M to nic innego niż trzymiesięczny okres kredytowania. Nasuwa się jednak pytanie, czy decydujący się na kredyt przeciętny człowiek ma jakikolwiek wpływ na wysokość oprocentowania. Odpowiedź nie jest skomplikowania, gdyż na procent składa się zarówno WIBOR, jak i marża banku, która w przeciwieństwie do samego wskaźnika może ulec zmianom, dzięki negocjacjom kredytobiorcy. Jeśli zaś mowa o wpływie WIBORU na raty kredytu to odpowiedź już nie jest tak prosta. Wszystko tak naprawdę opiera się na rodzaju pobieranego kredytu, a co za tym idzie – oprocentowanie, które może być stałe bądź zmienne. W przypadku pożyczki ze stałym procentem bank jest w stanie zagwarantować brak jakichkolwiek zmian przez cały okres kredytowania. Przysłowiowe schody rozpoczynają się w momencie wyboru kredytu z oprocentowaniem zmiennym -stosowane najczęściej przy kredytach hipotecznych oznaczającym wyższe odsetki, jeśli WIBOR wzrośnie lub niższe, jeśli zmaleje. Dodatkowo raty można wyliczyć tylko na najbliższe miesiące, a w przypadku wskaźnika WIBOR 3M mogą one się zmieniać co 3 miesiące. Podsumowując ten niezbyt oczywisty temat, warto zwrócić uwagę na fakt, iż zmiana czynnika WIBOR nie zawsze będzie oznaczała zmianę oprocentowania. Nastąpi ona szczególnie wtedy, gdy zmianie ulegną wysokości stóp procentowych.